privind autorizarea, organizarea şi funcţionarea Fondului de compensare a investitorilor(actualizat până la data de 25 februarie 2010*)
–––––-*) Textul iniţial a fost publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 124 din 9 februarie 2006. Aceasta este forma actualizată de S.C. "Centrul Teritorial de Calcul Electronic" S.A. Piatra-Neamţ până la data de 25 februarie 2010, cu modificările şi completările aduse de: RECTIFICAREA nr. 3 din 1 februarie 2006; REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006; REGULAMENTUL nr. 4 din 22 mai 2008 aprobat prin ORDINUL nr. 59 din 22 mai 2008; REGULAMENTUL nr. 3 din 23 februarie 2010 aprobat prin ORDINUL nr. 5 din 23 februarie 2010. +
Capitolul IDispozitii generale +
Articolul 1Prezentul regulament stabileste condiţiile şi principiile privind înfiinţarea, autorizarea, organizarea şi functionarea S.C. Fondul de compensare a investitorilor S.A., denumit în continuare Fond, în conformitate cu prevederile Titlului II, Capitolului IX din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, cu modificările şi completările ulterioare şi ale Legii nr. 31/1990 privind societăţile comerciale republicată, cu modificările şi completările ulterioare. +
Articolul 2(1) Termenii şi expresiile utilizate în prezentul regulament au semnificatia prevăzută în Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … (2) În înţelesul prezentului regulament, termenii şi expresiile de mai jos au urmatoarele semnificatii: … a) compensatie – valoarea investitiei compensate care se plateste de către Fond investitorului, conform art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, până la concurenta obligaţiei totale a membrului faţă de investitorul sau, dar nu mai mult de limita plafonului stabilit în conformitate cu prezentul regulament; … b) contribuţie – suma nerambursabilă datorata Fondului, conform art. 51 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, de către membrii acestuia; … c) investiţie compensata – investitia a carei restituire e asigurata până la concurenta plafonului de compensare; … d) membrii Fondului – intermediarii definiti conform art. 2 alin. (1) pct. 14 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital şi societăţi de administrare a investitiilor definite conform art. 53 alin. (1) din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital care au în obiectul de activitate administrarea portofoliilor individuale de investitii şi care platesc contribuţiile la Fond conform prezentului regulament; … e) plafon de compensare – nivelul maxim al compensatiei pentru fiecare investitor. … +
Articolul 3(1) Intermediarii care sunt inscrisi în Registrul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare, denumit în continuare Registrul C.N.V.M., pentru prestarea serviciilor de investitii financiare în numele clientilor, precum şi societăţile de administrare a investitiilor inscrise în Registrul C.N.V.M., care au în obiectul de activitate administrarea portofoliilor individuale de investitii şi care îşi desfăşoară activitatea pe teritoriul României, sunt obligati sa participe la constituirea resurselor financiare ale Fondului în conformitate cu prevederile art. 20. … ––––-Alin. (1) al art. 3 a fost modificat prin pct. 1 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006.(2) O institutie de credit care presteaza servicii de investitii financiare poate fi exonerata de obligaţia de a contribui la Fond, numai în situaţia în care aceasta a fost deja exceptata de la obligaţia de a participa la fondul de garantare a depozitelor, cu condiţia ca investitorii săi sa beneficieze de o protecţie cel puţin echivalenta cu cea oferita de Fond. … (3) În aplicarea alin. (2), Fondul poate exonera o institutie de credit de la obligaţia de plată a contribuţiilor în baza prezentarii documentelor care atesta: … a) exceptarea de către BNR sau de către autoritatea competentă corespondenta din statul membru a respectivei institutii de credit de la obligaţia de a participa la fondul sau schema de garantare a depozitelor bancare; … b) asigurarea unei compensatii pentru clientii institutiei de credit reprezentand cel puţin o protecţie echivalenta cu cea oferita de Fond. … (4) Sucursalele intermediarilor din statele nemembre care vor fi autorizate sa presteze servicii de investitii financiare în România nu vor fi obligate sa devina membre ale Fondului dacă se poate demonstra ca acestea participa la un sistem care poate asigura investitorilor din România o compensatie cel puţin echivalenta cu cea oferita de Fond. … (5) În cazul în care nu pot fi aplicate prevederile alin. (4), sucursalele din statele nemembre înfiinţate în România au obligaţia sa devina membre ale Fondului. … (6) În situaţia în care membrul Fondului este o sucursala a unui intermediar dintr-un stat nemembru, Fondul va acorda compensatii numai investitorilor care au conturi deschise la sucursala autorizata în România. … (7) Sucursalele intermediarilor din statele nemembre, care vor fi autorizate sa presteze servicii de investitii financiare în România, vor pune la dispoziţia investitorilor actuali sau potentiali informaţiile relevante referitoare la procedura de compensare a investitiilor lor. … (8) Informaţiile prevăzute la alin. (7) vor fi prezentate în limba română, intr-o formă clara şi inteligibila, conform procedurii prevăzute la art. 41. … +
Articolul 4(1) Fondul are ca obiect principal de activitate colectarea contribuţiilor membrilor şi compensarea creanţelor investitorilor provenind din incapacitatea unui membru de a restitui fondurile banesti şi/sau instrumentele financiare datorate sau aparţinând investitorilor, care sunt deţinute şi/sau administrate în numele acestora în cadrul prestarii de servicii de investitii financiare, în limita plafoanelor stabilite în conformitate cu art. 30. … (2) Compensatia este asigurata de Fond, pentru clientii unei institutii de credit membra a Fondului, numai pentru fondurile banesti şi instrumentele financiare încredinţate în baza unui contract de intermediere de prestare de servicii de investitii financiare. … +
Capitolul IICerinţe privind autorizarea Fondului +
Articolul 5(1) Fondul este persoana juridica constituita sub forma unei societăţi pe acţiuni, emitenta de acţiuni nominative, infiintata conform Legii nr. 31/1990 privind societăţile comerciale, republicată, cu modificările şi completările ulterioare, şi în conformitate cu prevederile titlului II, cap. IX din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, cu modificările ulterioare, şi ale prezentului regulament. … (2) Actul constitutiv, aprobat în prealabil de C.N.V.M., va fi întocmit cu respectarea prevederilor Legii nr. 297/2004, cu modificările ulterioare, şi ale prezentului regulament. … ––––-Art. 5 a fost modificat prin pct. 2 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 6(1) Capitalul social al S.C. Fondul de compensare a investitorilor S.A. trebuie să fie de cel puţin echivalentul în lei a 20.000 Euro, calculat la cursul de referinţa comunicat de Banca Naţionala a României la data semnarii actului constitutiv. … (2) La constituire, capitalul social trebuie subscris în mod egal de persoanele juridice menţionate la art. 44 alin. (2) din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … (3) Persoanele menţionate la alin. (2) sunt actionari fondatori ai Fondului. … ––––-Alin. (3) al art. 6 a fost modificat prin pct. 3 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 7Fondul va primi noi actionari fie prin cesiunea unor acţiuni din partea acţionarilor existenti, fie prin emisiunea de noi acţiuni, în limita numarului de acţiuni aprobate prin actul constitutiv, realizata trimestrial, semestrial sau anual, dacă este cazul. Emisiunea de noi acţiuni se efectueaza în baza hotărârii consiliului de administratie, dacă acestuia i-a fost delegata respectiva atributie de către adunarea generală a acţionarilor Fondului, potrivit legii. +
Articolul 8(1) Fondul este administrat de un consiliu de administratie format din cel puţin 3 membri, persoane juridice autorizate şi/sau inscrise în Registrul C.N.V.M. şi supravegheate de C.N.V.M., actionari ai Fondului, în baza unui contract de administrare. Contractul de administrare va fi semnat din partea Fondului de către persoana desemnata de AGA şi din partea administratorilor de către reprezentantii legali ai persoanelor juridice numite în consiliul de administratie al Fondului. … ––––-Alin. (1) al art. 8 a fost modificat prin pct. 4 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006.(2) Administratorii Fondului menţionaţi la alin. (1) vor incheia cu persoanele fizice desemnate un contract de mandat. Prin contract se precizeaza expres intinderea mandatului. … (3) Reprezentantii persoanelor juridice alese administratori ai Fondului trebuie să aibă studii superioare absolvite cu examen de licenţă, experienta profesionala de cel puţin 5 ani în domeniul financiar – bancar sau al pieţei de capital, precum şi o buna reputatie. … (4) Reprezentantii persoanelor juridice alese administratori ai Fondului nu trebuie: … a) sa fi fost sanctionati în ultimii 3 ani cu suspendarea autorizatiei, retragerea autorizatiei sau interzicerea temporara a desfăşurării unor activităţi şi servicii prevăzute de legislatia în vigoare, de către C.N.V.M., BNR, CSA sau de către alte institutii financiare similare; … b) sa fi detinut functii de conducere intr-o societate care s-a aflat în curs de reorganizare judiciara sau a fost declarata în stare de faliment sau care a fost suspendata ori i s-a retras autorizatia de către autoritatea competentă, pe perioada exercitarii functiilor cu care au fost investiti; … c) sa fi fost condamnati pentru gestiune frauduloasa, abuz de incredere, fals şi uz de fals, inselaciune, delapidare, marturie mincinoasa, dare sau luare de mita, precum şi alte infractiuni de natura economica. … (5) Reprezentantii persoanelor juridice alese administratori ai Fondului nu pot participa la luarea deciziilor privind un membru al Fondului la care acestia sau persoanele implicate cu acestia sunt actionari semnificativi, administratori, auditori sau salariati. … +
Articolul 9(1) În exercitarea atribuţiilor de supraveghere şi control, în temeiul art. 10 alin. (1) din Ordonanţa de urgenta a Guvernului nr. 25/2002 privind aprobarea Statutului Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare, aprobata cu modificari şi completari prin Legea nr. 514/2002, modificata prin Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, C.N.V.M. va desemna o persoană care va avea urmatoarele atribuţii: … a) participa, fără drept de vot, la sedintele adunarii generale a acţionarilor şi la sedintele consiliului de administratie al Fondului putand formula observatii care vor fi incluse în procesul verbal al sedintei; … b) supraveghează respectarea prevederilor prezentului regulament şi ale procedurilor Fondului; … c) propune aprobarea, completarea şi/sau modificarea procedurilor Fondului; … d) transmite C.N.V.M. constatarile privind incalcarea reglementarilor aplicabile Fondului propunand masurile de luat şi sanctiunile de aplicat de către C.N.V.M.; … e) participa la toate sedintele C.N.V.M. în care se discuta probleme legate de activitatea Fondului. … (2) Persoana desemnata conform alin. (1) poate suspenda hotărârea consiliului de administratie informand în acest sens C.N.V.M. în termen de maximum 24 de ore. … C.N.V.M. va analiza motivul suspendarii, urmand a dispune masurile necesare în termen de doua zile lucratoare. +
Articolul 10(1) Fondul va adopta o structura de conducere executiva care să asigure independenta operationala faţă de actionarii acestuia. … (2) Membrii conducerii executive şi ceilalti salariati ai Fondului nu pot fi administratori, auditori sau salariati ai membrilor Fondului. … +
Articolul 11(1) După inregistrarea la Oficiul Registrului Comerţului a S.C. Fondul de compensare a investitorilor S.A., aceasta va solicita autorizarea C.N.V.M., prezentand în acest sens urmatoarele documente: … a) actul constitutiv şi certificatul de înregistrare; … b) dovada varsarii integrale a capitalului social; … c) copia legalizata a contractului corespunzător spatiului sediului social; … d) copia legalizata a contractului de administrare incheiat cu persoanele juridice; … e) copii legalizate ale actelor de studii, curriculum vitae, certificatul de cazier fiscal şi judiciar, în termenele legale de valabilitate, pentru reprezentantii persoanelor juridice alese administratori, directorul general şi auditori financiari/cenzori; … f) regulamentul de organizare şi functionare; … g) procedurile Fondului. … (2) Reprezentantii persoanelor juridice alese în consiliul de administratie şi directorul executiv vor fi validati individual de către C.N.V.M. … (3) Orice modificare a actelor care au stat la baza autorizarii Fondului va fi supusă autorizarii prealabile a C.N.V.M. … +
Capitolul IIIOrganizarea şi functionarea Fondului +
Secţiunea 1Conducerea Fondului +
Articolul 12(1) Consiliul de administratie al Fondului are atribuţiile generale prevăzute de Legea nr. 31/1990 privind societăţile comerciale, republicată cu modificările şi completările ulterioare, precum şi urmatoarele atribuţii: … a) numeste şi revoca directorul executiv al Fondului; … b) aproba structura organizatorica şi de personal; … c) adopta şi modifica procedurile Fondului; … d) aproba majorarea, diminuarea, suspendarea sau reluarea platii contribuţiilor membrilor Fondului; … e) aproba efectuarea imprumuturilor; … f) aproba politica de plasament a resurselor financiare aflate la dispoziţia Fondului, în limitele prevăzute la art. 26; … g) aproba raportul cu privire la selectarea auditorului financiar pe bază de licitaţie, dacă AGA nu hotaraste altfel; … h) exercita orice alte sarcini prevăzute de reglementarile în vigoare sau dispuse de către C.N.V.M. … (2) Deciziile adoptate în exercitarea atribuţiilor stabilite la alin. (1) lit. a)-e) intră în vigoare sau îşi produc efectele după aprobarea lor de către C.N.V.M. … (3) Deciziile adoptate în exercitarea atribuţiilor stabilite la alin. (1) lit. f) şi g) vor fi notificate C.N.V.M. în termen de 5 zile lucratoare de la data adoptarii. … +
Articolul 13(1) Consiliul de administratie poate fi convocat în sedinta extraordinara în conformitate cu prevederile Legii nr. 31/1990, precum şi la solicitarea directorului executiv. … (2) Convocarea consiliului de administratie va fi efectuata în cel mult 24 de ore de la aparitia unei situaţii care impune decizii şi măsuri urgente, urmand ca sedinta extraordinara să aibă loc în cel mult 48 de ore de la convocare. … +
Articolul 14(1) Directorul executiv conduce operativ activitatea curenta a Fondului, asigura indeplinirea hotărârilor consiliului de administratie şi îl informeaza asupra modului de realizare a acestora respectand reglementarile şi hotărârile C.N.V.M. … (2) Directorul executiv al Fondului va avea cel puţin urmatoarele atribuţii: … a) reprezinta Fondul în raporturile acestuia cu orice institutie, persoana fizica sau juridica, în conformitate cu competentele delegate acestuia de către consiliul de administratie, aprobate de AGA; … b) angajează cheltuielile legate de functionarea Fondului; … c) angajează personalul Fondului; … d) propune consiliului de administratie al Fondului, pentru aprobare, materialele şi documentaţia necesară indeplinirii atribuţiilor prevăzute la art. 12; … e) solicita C.N.V.M, instituţiilor pieţei de capital şi membrilor săi documente, date şi informaţii necesare verificării situaţiei financiare şi identificarii riscului asumat de către membri; … f) asigura şi supraveghează indeplinirea tuturor procedurilor necesare efectuării plăţilor compensatiilor către investitori; … g) indeplineste orice atributie data în sarcina de către consiliul de administratie al Fondului şi aduce la indeplinire, în baza competentelor sale, orice decizie sau hotărâre a C.N.V.M. … +
Secţiunea 2Reglementarile Fondului +
Articolul 15Regulamentul de organizare şi functionare al Fondului prevăzut la art. 11 alin. (1) lit. f) trebuie să cuprindă şi prevederi privind sistemul de control intern, inclusiv auditul intern.––––-Art. 15 a fost modificat prin pct. 5 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 16Procedurile Fondului prevăzute la art. 11 alin. (1) lit. g) vor cuprinde cel puţin urmatoarele:a) modalitatea de a dobandi, respectiv de a pierde, calitatea de membru al Fondului; … b) modalitatea de determinare a elementelor incluse în baza de calcul aferenta portofoliilor de instrumente financiare şi fondurilor banesti gestionate, în vederea stabilirii contribuţiilor anuale şi speciale; … c) nivelul şi termenele de plată ale contribuţiilor anuale şi speciale, precum şi condiţiile de aplicare a penalitatilor de intarziere la plata contribuţiilor; … d) condiţiile în care poate avea loc majorarea, diminuarea, suspendarea sau reluarea platii contribuţiilor membrilor Fondului; … e) termenele de raportare şi raportarile ce trebuie transmise Fondului de către membrii acestuia pentru: … 1. determinarea bazei de calcul şi a cuantumului contribuţiilor ce trebuie platite;2. determinarea eventualelor obligaţii de plată ce urmeaza a fi compensate de Fond;f) modul de calcul al compensatiei pentru fiecare investitor; … g) documentele, condiţiile şi formalitatile ce trebuie indeplinite pentru a beneficia de compensatiile plătite de Fond; … h) regimul şi circuitul informaţiilor şi documentelor la care au acces reprezentantii persoanelor juridice alese administratori ai Fondului, salariaţii şi auditorii Fondului, în cursul exercitarii atribuţiilor lor. … ––––-Art. 16 a fost modificat prin pct. 6 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 17(1) În vederea evaluării şi validarii compensatiei ce urmeaza a fi plătită clientilor unui membru al Fondului, în situaţia stabilirii incapacitatii de plată a acestuia, Fondul poate să solicite membrilor consiliului de administratie, salariatilor, precum şi auditorilor membrului respectiv orice informaţii necesare. … (2) Reprezentantii persoanelor juridice alese administratori ai Fondului, auditorii şi salariaţii Fondului, au obligaţia de a nu dezvălui informaţiile obtinute în cursul activităţii lor decat în condiţiile prevăzute de legislatia în vigoare. … +
Articolul 18Fondul are obligaţia organizarii şi conducerii contabilitatii potrivit prevederilor Legii contabilitatii nr. 82/1991 republicată, cu modificările şi completările ulterioare, precum şi oricăror altor prevederi legale incidente în materie, emise de CNVM. +
Articolul 19(1) În vederea indeplinirii atribuţiilor sale, Fondul trebuie să dispună de mecanisme adecvate de control intern şi audit intern, care se vor stabili prin norme proprii, în concordanta cu reglementarile în vigoare. … (2) În scopul auditarii situaţiilor financiare, Fondul va incheia contract cu un auditor financiar, persoana juridica, înregistrată la Camera Auditorilor Financiari din România. … (3) Anual, în termen de maximum 10 zile de la incheierea termenului legal de depunere a situaţiilor financiare anuale, Fondul va transmite C.N.V.M. raportul anual care trebuie să cuprindă: situaţiile financiare anuale, raportul de audit şi raportul administratorilor. … (4) Raportul anual de activitate va fi dat publicităţii. … (5) Fondul va transmite C.N.V.M. rapoarte curente în legătură cu orice eveniment de natura a afecta functionarea Fondului. … +
Secţiunea 3Resursele financiare +
Articolul 20Resursele financiare ale Fondului se constituie din:a) contribuţia initiala a membrilor; … b) contribuţiile anuale şi/sau speciale; … c) venituri din investirea resurselor Fondului; … d) venituri din recuperarea creanţelor compensate de Fond, decurgând din subrogarea în drepturile investitorilor; … e) împrumuturi pe termen scurt care să acopere în exclusivitate nevoi cu caracter temporar generate de acordarea compensarilor; … f) donatii, sponsorizari, asistenţa financiară; … g) alte venituri, inclusiv contribuţia membrilor pentru cheltuielile de administrare şi funcţionare a Fondului şi majorările de întârziere. … ––––-Litera g) a art. 20 a fost modificată de pct. 1 al art. I din REGULAMENTUL nr. 4 din 22 mai 2008 aprobat prin ORDINUL nr. 59 din 22 mai 2008, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 440 din 12 iunie 2008. +
Articolul 21Contribuţia initiala a intermediarilor şi a societatilor de administrare a investitiilor care au în obiectul de activitate administrarea portofoliilor individuale de investitii reprezinta cel puţin 1% din capitalul initial minim prevăzut de Legea nr. 297/2004, cu modificările ulterioare, corespunzător obiectului de activitate autorizat, dar nu mai puţin de echivalentul în lei a 1.000 de euro, calculat la cursul B.N.R. din ziua efectuării platii.––––-Art. 21 a fost modificat prin pct. 7 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 22(1) Cuantumul contribuţiilor anuale plătite de către membrii Fondului se calculează potrivit procedurilor Fondului. … (2) Nivelul contribuţiilor anuale se determină de către Fond cu luarea în considerare a cel puţin următoarelor elemente: … a) fondurile băneşti şi valoarea instrumentelor financiare încredinţate de investitori membrilor Fondului pentru prestarea de servicii de investiţii financiare în numele clienţilor; … b) valoarea instrumentelor financiare calculată cu luarea în considerare a numărului acestora şi la valoarea de piaţă la termenele de raportare stabilite de Fond în procedurile la care se face referire în art. 16; … c) nivelul plafonului de compensare prevăzut la art. 30. … (3) Contribuţiile anuale datorate de către membrii Fondului într-un an calendaristic trebuie stabilite astfel încât valoarea totală a acestora împreună cu sumele aflate în posesia Fondului să fie cel puţin egală cu valoarea investiţiei medii de compensat, fără însă ca valoarea totală a contribuţiilor anuale aferente unui an calendaristic să fie mai mică de 10% din valoarea investiţiei medii de compensat. Investiţia medie de compensat este raportul dintre suma investiţiilor compensabile raportate de către membrii Fondului şi numărul membrilor acestuia. … (4) C.N.V.M. va solicita Consiliului de administraţie al Fondului modificarea corespunzătoare a cotei procentuale aplicabile bazei de calcul, în condiţiile în care nivelul acesteia a fost stabilit cu încălcarea prevederilor alin. (3). … ––––-Art. 22 a fost modificat de pct. 1 al art. I din REGULAMENTUL nr. 3 din 23 februarie 2010 aprobat prin ORDINUL nr. 5 din 23 februarie 2010, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 128 din 25 februarie 2010. +
Articolul 23În cazurile în care consiliul de administratie al Fondului apreciaza ca resursele acestuia sunt insuficiente pentru onorarea obligaţiilor de plată a compensatiilor, fiecare membru va plati o contribuţie speciala egala cu cel mult dublul contributiei anuale aferente exercitiului financiar respectiv, al carei cuantum va fi aprobat de AGA. +
Articolul 24Fondul poate contracta imprumuturile prevăzute la art. 20 lit. e) numai atunci când disponibilitatile sale nu sunt suficiente pentru a acoperi în intregime oblibaţiile sale efective. Deciziile de contractare a imprumuturilor se iau de către consiliul de administratie al Fondului şi se aproba în prealabil de către C.N.V.M. +
Articolul 25(1) Fiecare dintre categoriile de resurse financiare prevăzute la art. 20 lit. a), b), d), e) şi f) va fi evidentiata distinct. … (2) Resursele menţionate la alin. (1), cu excepţia literei f), vor fi utilizate numai pentru compensarea investitorilor în situaţiile prevăzute de art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … (3) Resursele financiare prevăzute la art. 20 lit. c), f) şi g) vor putea fi utilizate pentru acoperirea cheltuielilor legate de administrarea şi functionarea Fondului, în condiţiile stabilite de consiliul de administratie al acestuia. … +
Articolul 26(1) Până la 31.12.2004, resursele financiare aflate la dispoziţia Fondului pot fi investite numai în titluri de stat sau în alte instrumente cu venit fix garantate integral de stat. … (2) Începând cu 01.01.2005, în afara instrumentelor financiare menţionate la alin. (1), resursele financiare aflate la dispoziţia fondului pot fi plasate şi în alte active cu risc scăzut, după cum urmeaza: … a) obligaţiuni ale administraţiei publice centrale şi locale, cu respectarea principiului dispersiei riscului; … b) maximum 25% din volumul resurselor disponibile în depozite la termen la institutii de credit, cu condiţia ca expunerea Fondului pentru fiecare institutie de credit sa nu depăşească 10% din volumul total al resurselor financiare. Limita de 25% poate fi depasita până la maximum 75% cu avizul C.N.V.M., în baza unei cereri motivate a Fondului. … ––––-Lit. b) a alin. (2) al art. 26 a fost modificata prin pct. 11 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006.(3) Începând cu data aderarii României la Uniunea Europeana, în afara instrumentelor financiare menţionate la alin. (2), resursele financiare aflate la dispoziţia Fondului pot fi plasate şi în titluri de stat şi alte active cu risc scăzut emise de statele membre, titluri emise de băncile centrale ale acestora şi titluri emise de trezoreria Statelor Unite ale Americii. … Ari 27Profitul obţinut va fi utilizat în special pentru sporirea resurselor Fondului, precum şi în scopul administrarii şi funcţionarii S.C. Fondul de compensare a investitorilor S.A. +
Secţiunea 4Excluderea membrilor Fondului +
Articolul 28(1) În situaţia în care intermediarii şi societăţile de administrare a investitiilor care au în obiectul de activitate administrarea portofoliilor individuale de investitii nu îşi indeplinesc oblibaţiile ce le revin în calitate de membri ai Fondului, C.N.V.M. va fi notificata şi în cooperare cu Fondul, va dispune masurile necesare, pentru a asigura indeplinirea de către acestia a obligaţiilor ce le revin. În cazul în care membrul Fondului este o institutie de credit, C.N.V.M. va notifica BNR pentru dispunerea masurilor necesare. … (2) Dacă masurile la care se referă alin. (1) nu pot să asigure respectarea obligaţiilor de către un membru, Fondul va transmite acestuia un preaviz care nu poate fi mai mic de 12 luni, în legătură cu intentia sa de a-l exclude dintre membrii Fondului. … (3) Fondul va asigura acordarea compensatiilor, în situaţiile prevăzute la art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, cu privire la serviciile de investitii financiare derulate de membrul respectiv în perioada preavizului. Dacă la expirarea acestuia, membrul nu şi-a indeplinit oblibaţiile, Fondul poate, cu aprobarea prealabila a C.N.V.M., sa excluda societatea în cauza dintre membrii Fondului. … (4) Atunci când un membru a fost exclus din Fond, sub condiţia aprobării C.N.V.M., acesta poate să desfasoare activităţi de investitii financiare exclusiv pe cont propriu sau poate continua prestarea serviciilor de investitii financiare pentru care a fost autorizat dacă face dovada ca, înainte de excludere, participa la o alta schema de compensare recunoscută care asigura investitorilor o compensatie care este cel puţin echivalentul celei oferite de Fond. … (5) Excluderea, în conformitate cu prevederile alin. (3), a unui membru al Fondului, care nu îndeplineşte condiţiile prevăzute la alin. (4), conduce automat la încetarea prestării oricăror servicii şi, ulterior, după ce membrul respectiv face dovada achitării datoriilor faţă de clienţi şi a transferului valorilor mobiliare la depozitarul central sau în conturile indicate de clienţi, la retragerea autorizaţiei acordate de C.N.V.M. În cazul în care membrul exclus este o instituţie de credit, C.N.V.M. va notifica imediat BNR în vederea retragerii autorizaţiei de a presta servicii de investiţii financiare. … ––––-Alin. (5) al art. 28 a fost modificat de pct. 2 al art. I din REGULAMENTUL nr. 3 din 23 februarie 2010 aprobat prin ORDINUL nr. 5 din 23 februarie 2010, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 128 din 25 februarie 2010. +
Articolul 29În situaţia în care unui membru al Fondului i se retrage autorizaţia, iar condiţiile prevăzute în art. 47 alin. (1) lit. a) şi b) din Legea nr. 297/2004, cu modificările şi completările ulterioare, sunt la data retragerii autorizaţiei sau, ulterior, îndeplinite, Fondul va trebui să asigure compensarea creanţei în limita plafonului stabilit la art. 30 pentru serviciile de investiţii financiare contractate şi nedecontate până la momentul retragerii autorizaţiei respective.––––-Art. 29 a fost modificat de pct. 3 al art. I din REGULAMENTUL nr. 3 din 23 februarie 2010 aprobat prin ORDINUL nr. 5 din 23 februarie 2010, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 128 din 25 februarie 2010. +
Secţiunea 5Procedura de compensare +
Articolul 30(1) Fondul va compensa în mod egal şi nediscriminatoriu investitorii în limita unui plafon maxim reprezentand echivalentul în lei a 20.000 Euro. … (2) Până la 31 decembrie 2012 limita plafonului de compensare a investitorilor este stabilita gradual pentru a atinge nivelul de 20.000 euro, după cum urmeaza: … a) la data autorizarii Fondului, echivalentul în lei a 1.000 euro/investitor individual; … b) începând cu 1 ianuarie 2006, echivalentul în lei a 2.000 euro/investitor individual; … c) începând cu 1 ianuarie 2007, echivalentul în lei a 4.500 euro/investitor individual; … d) începând cu 1 ianuarie 2008, echivalentul în lei a 7.000 euro/investitor individual; … e) începând cu 1 ianuarie 2009, echivalentul în lei a 9.000 euro/investitor individual; … f) începând cu 1 ianuarie 2010, echivalentul în lei a 11.000 euro/investitor individual; … g) începând cu 1 ianuarie 2011, echivalentul în lei a 15.000 euro/investitor individual; … h) începând cu 1 ianuarie 2012, echivalentul în lei a 20.000 euro/investitor individual. … ––––-Alin. (2) al art. 30 a fost modificat prin pct. 12 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006.(3) Echivalentul în lei al plafonului de compensare se calculeaza la cursul de referinţa comunicat de BNR la data constatarii situaţiilor menţionate la art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … (4) În scopul respectarii cerințelor prevăzute de legislatia comunitara, C.N.V.M. poate modifica prin ordin al presedintelui, plafonul de compensare prevăzut la alin. (1) şi (2). … *) NOTA C.T.C.E. S.A. Piatra-Neamţ:Conform pct. 4 al art. I din REGULAMENTUL nr. 3 din 23 februarie 2010 aprobat prin ORDINUL nr. 5 din 23 februarie 2010, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 128 din 25 februarie 2010, la articolul 30^1, litera e) se modifică şi va avea următorul cuprins:"e) soţi, rude şi afini până la gradul I, precum şi persoane care acţionează în numele investitorilor menţionaţi la lit. d);".În Regulamentul nr. 3 din 1 februarie 2006 aprobat prin Ordinul nr. 12 din 1 februarie 2006, publicat în Monitorul Oficial nr. 124 din 9 februarie 2006, nu există art. 30^1. În consecinţă, legiuitorul ar trebui să intervină cu precizări suplimentare în acest sens. +
Articolul 31În situaţiile prevăzute la art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, Fondul trebuie să asigure compensarea creantei fiecarui investitor în limita plafonului mentionat la art. 30. +
Articolul 32(1) Compensatia acordată în limita plafonului prevăzut la art. 30 se va aplica totalului creanţelor investitorului asupra aceluiasi membru al Fondului, indiferent de numărul de conturi deschise, de moneda în care a fost efectuata investitia sau de localizarea conturilor în cadrul Uniunii Europene. … (2) Echivalentul în lei al obligaţiei de compensare pentru fondurile banesti în valută se va calcula utilizandu-se cursul de referinţa publicat de B.N.R. pentru respectiva moneda străină, în vigoare la data constatarii situaţiilor menţionate la art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … ––––-Alin. (2) al art. 32 a fost modificat prin pct. 13 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006.(3) Echivalentul în lei al obligaţiei de compensare pentru instrumente financiare se va calcula utilizandu-se valoarea de piaţa pentru respectivele instrumente financiare la data constatarii situaţiilor menţionate la art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … ––––-Alin. (3) al art. 32 a fost introdus prin pct. 14 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 33(1) Fiecare investitor care este parte într-un cont comun de investitii va fi luat în considerare la calculul compensatiei prevăzute la art. 30. În lipsa unor prevederi speciale creantele vor fi impartite în mod egal între investitori. … Creantele legate de operaţiunile efectuate într-un cont comun de investitii la care sunt indreptatiti 2 sau mai mulţi investitori, în calitatea lor de membri ai parteneriatului, asociaţiei sau ai unei grupari de natura similara care nu are personalitate juridica, în scopul calcularii valorii investitiei compensate în limitele plafonului stabilit la art. 30, vor fi tratate ca rezultand dintr-o investiţie efectuata de un singur investitor.––––-Alin. (1) al art. 33 a fost introdus prin pct. 15 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006.(2) Atunci când un investitor nu este indreptatit la sumele sau instrumentele financiare deţinute, compensatia va fi plătită persoanei care are acest drept deplin, cu condiţia ca acea persoana sa fi fost sau să poată fi identificata înainte de data constatarii ori hotărârii judecătorești la care se face referire în art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … În situaţia în care doua sau mai multe persoane sunt deplin indreptatite sa primeasca compensatia, în calculul cotei ce revine fiecareia, în limitele plafonului stabilit la art. 30, se va ţine seama de clauzele contractuale în baza cărora fondurile banesti sau instrumentele financiare sunt administrate. Aceasta prevedere nu se aplică organismelor de plasament colectiv.(3) Nu va fi considerat cont comun de investitii, contul clientilor individuali deschis de către o societate de administrare a investitiilor sau de către o societate de servicii de investitii financiare la o alta societate de servicii de investitii financiare. … +
Articolul 34Fondul va lua toate masurile necesare pentru informarea investitorilor conform art. 48 alin. (1) din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital în legătură cu constatarea sau hotărârea judecătorească la care se face referire în art. 47 alin. (1) din aceeasi lege şi va efectua plata compensatiilor cat mai curand posibil, dar nu mai tarziu de termenul prevăzut la art. 36 alin. (1). +
Articolul 35(1) Fondul va stabili o perioadă în decursul careia investitorilor li se va cere să-şi formuleze pretentiile. Aceasta perioada nu poate fi mai mica de 5 luni începând de la data la care se face publică constatarea C.N.V.M. sau hotărârea judecătorească privind imposibilitatea membrului Fondului de a returna fondurile banesti şi/sau instrumentele financiare aparţinând investitorilor. … (2) Expirarea termenului prevăzut la alin. (1) nu va putea fi invocata de către Fond pentru a refuza compensarea unui investitor care poate proba că nu a putut, în mod justificat, să-şi revendice în termen dreptul la compensare. … +
Articolul 36(1) Fondul va asigura plata compensatiilor în limita plafonului stabilit la art. 30 în cel mai scurt timp posibil, dar nu mai tarziu de 3 luni de la data evaluării şi validarii creanţelor eligibile ale investitorilor. … (2) În circumstanţe cu totul excepţionale şi în cazuri speciale, Fondul poate solicita C.N.V.M. o prelungire a termenului prevăzut la alin. (1), care nu poate depăşi 3 luni. … (3) Fără a tine seama de termenul limita stabilit la alin. (1), atunci când un investitor sau oricare altă persoană indreptatita la compensare ori având un interes în legătură cu serviciile de investitii se afla în cercetare penala în legătură cu o actiune decurgând sau având legătură cu spalarea banilor, asa cum aceasta este definita în Legea nr. 656/2002 privind prevenirea şi sanctionarea spalarii banilor, Fondul va suspenda orice plata până la pronuntarea unei hotărâri definitive şi irevocabile de către instanţa competenţa. În acest sens, Fondul va transmite organelor abilitate legal lista investitorilor ce urmeaza a fi compensati în vederea confirmarii neimplicarii acestora în operaţiunile de spalare a banilor. … (4) Creantele rezultand din tranzactii în legătură cu care a fost pronunţată o condamnare penala pentru savarsirea unei infractiuni de spalare a banilor vor fi excluse de la orice compensare. … +
Articolul 37(1) În situaţia prevăzută la art. 47 alin. (1) lit. a) din Legea nr. 297/2004, plata compensatiilor se va efectua după data publicarii deciziei C.N.V.M. de instituire a procedurii de administrare speciala, în conformitate cu Titlul IX din legea mai sus mentionata. … (1^1) Dispoziţiile alin. (1) sunt aplicabile numai în cazul în care, prin decizia de instituire a măsurilor de administrare specială sau ulterior, pe parcursul administrării speciale, C.N.V.M. constată că un intermediar sau o societate de administrare a investiţiilor care administrează portofolii individuale de investiţii nu este în măsură să îşi îndeplinească obligaţiile rezultate din creanţele investitorilor şi nici nu există perspectiva de a-şi onora aceste obligaţii în cel mai scurt timp.––––-Alin. (1^1) al art. 37 a fost introdus de pct. 5 al art. I din REGULAMENTUL nr. 3 din 23 februarie 2010 aprobat prin ORDINUL nr. 5 din 23 februarie 2010, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 128 din 25 februarie 2010.(2) În situaţia prevăzută la art. 47 alin. (1) lit. b) din Legea nr. 297/2004, plata compensatiilor se va efectua după notificarea hotărârii definitive de către oricare din părţile interesate. … +
Articolul 38(1) În vederea platii compensatiei, în situaţiile prevăzute la art. 47 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, Fondul va calcula detinerea neta corespunzătoare contului fiecarui investitor (client) al membrului aflat în incapacitate de a returna fondurile banesti şi instrumentele financiare aparţinând acestora. … (2) Detinerea neta reprezinta creanta totala a fondurilor banesti şi instrumentelor financiare pe care membrul insolvabil le datorează clientului din care se deduc fondurile banesti şi instrumentele financiare pe care acesta din urma le datorează membrului la data stabilita conform art. 47 alin. (1) din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital. … (3) După efectuarea plăţilor compensatorii, Fondul se subroga în drepturile investitorilor compensati. Membrul Fondului sau succesorul sau legal, în numele caruia au fost efectuate plati compensatorii este obligat sa returneze Fondului cuantumul compensatiei, precum şi costurile implicate de efectuarea platii acesteia într-un termen stabilit de consiliul de administratie al Fondului. În cazul în care procesul de lichidare a unui membru este în plina desfăşurare, Fondul se va inscrie la masa credala în locul investitorilor compensati. … +
Articolul 39(1) Investitorii au calitate procesuala activa împotriva Fondului, pentru a-şi apara dreptul la compensare. … (2) Litigiile nascute între Fond şi persoane fizice sau juridice pot fi solutionate şi prin arbitraj, potrivit reglementarilor legale aplicabile în materie. … +
Capitolul IVObligaţii privind transparenta Fondului şi a membrilor +
Articolul 40Fondul va publică pe site-ul propriu, în limba română, informaţiile privind membrii, procedurile privind calculul şi plata contribuţiilor, procedura de compensare a investitorilor, precum şi informaţii cu privire la instituţiile de credit exonerate de la obligaţia de plată a contribuţiilor, respectiv fondul sau schema care asigura compensarea clientilor acestora.––––-Art. 40 a fost modificat prin pct. 16 al art. unic din REGULAMENTUL nr. 10 din 21 iunie 2006 aprobat prin ORDINUL nr. 55 din 21 iunie 2006, publicat în MONITORUL OFICIAL nr. 604 din 12 iulie 2006. +
Articolul 41(1) Fiecare intermediar de servicii de investitii financiare/societate de administrare a investitiilor care are ca obiect de activitate administrarea de portofolii individuale de investitii trebuie să publice pe site-ul propriu informaţiile necesare identificarii Fondului de compensare a investitorilor la care este membru sau altei scheme de compensare la care acesta participa, conform art. 28 alin. (4). Intermediarii care nu sunt membri ai Fondului au obligaţia sa precizeze schema de compensare care va asigura plata compensatiilor clientilor lor. … (2) Fiecare intermediar de servicii de investitii financiare/societate de administrare a investitiilor care are ca obiect de activitate administrarea de portofolii individuale de investitii trebuie să ia măsuri adecvate pentru a pune la dispoziţia investitorilor actuali sau a celor care intenţionează să investească, informaţiile prevăzute la alin. (1), precum şi cele referitoare la plata compensatiilor, procedurile Fondului şi plafonul de compensare oferit de Fond. … (3) La data incheierii contractului de intermediere/administrare, intermediarul/societatea de administrare a investitiilor va transmite, în scris, investitorului, informaţiile menţionate la alin. (1) şi (2) şi va solicita acestuia o declaratie pe propria raspundere, ca a luat la cunoştinţa despre incadrarea sau nu în categoria de investitori ale caror investitii sunt compensate de Fond, conform legii. În cazul în care intermediarul/ societatea de administrare a investitiilor nu este membru al Fondului, clientul acestuia va menţiona în declaratia pe proprie raspundere că nu se va indrepta împotriva Fondului şi ca a luat la cunoştinţa faptul ca, schema de compensare de la care poate solicita acordarea compensatiilor este cea mentionata de intermediar în contractul de intermediere/administrare. … ––––-Alin. (3) al art. 41 a fost modificat prin RECTIFICAREA nr. 3 din 1 februarie 2006, publicată în MONITORUL OFICIAL nr. 195 din 1 martie 2006.(4) Intermediarii şi societăţile de administrare a investitiilor au obligaţia de a notifica investitorului, în scris, orice modificare a informaţiilor furnizate la data incheierii contractului de intermediere/administrare. … (5) Informaţiile prevăzute la alin. (1) şi (2) nu vor fi folosite de membrii Fondului în scopuri publicitare. Materialele publicitare ale membrilor vor cuprinde numai informaţii referitoare la apartenenta membrului la Fond sau la o alta schema de compensare a investitorilor. … (6) Informaţiile prevăzute în prezentul articol se vor publică şi în limba română. … +
Capitolul VDispozitii aplicabile operaţiunilor transfrontaliere +
Articolul 42(1) Începând cu data aderarii României la Uniunea Europeana, Fondul înfiinţat în conformitate cu prevederile prezentului regulament va asigura, în limita plafonului stabilit conform art. 30, şi compensarea investitorilor ce au conturi deschise la sucursalele înfiinţate de membrii săi în statele membre. … (2) În situaţia în care plafonul de compensare şi categoriile de investitori ce urmeaza a fi compensati în baza schemei de compensare a investitorilor existenta în statul membru gazda depasesc nivelul sau intinderea prevăzută de Fond, sucursalele prevăzute la alin. (1) pot adera şi la respectiva schema de compensare din statul membru gazda în scopul suplimentarii acoperirii creantei de care investitorii săi beneficiaza deja în virtutea apartenentei la schema de compensare oferita de Fondul din România. … +
Articolul 43(1) Sucursalele intermediarilor din statele membre care vor presta servicii de investitii financiare în România pot adera la Fond, dacă nivelul plafonului şi intinderea oferita de Fondul de compensare din România depăşeşte nivelul şi acoperirea oferita de schema de compensare a investitorilor din statul membru de origine, în scopul suplimentarii acoperirii de care investitorii săi beneficiaza deja în virtutea apartenentei lor la schema de compensare din statul membru de origine. … (2) Procedurile Fondului vor stabili condiţii obiective şi general aplicabile privind aderarea şi participarea sucursalelor intermediarilor din statele membre la Fond. Aderarea trebuie să fie condiţionată de indeplinirea de către sucursala a obligaţiilor de membru relevante, inclusiv plata tuturor contribuţiilor, precum şi a altor costuri. … (3) Prevederile alin. (1) şi (2) se aplică şi intermediarilor din statele membre care presteaza servicii de investitii financiare în România în baza liberei circulatii a serviciilor. … +
Articolul 44(1) În aplicarea prevederilor art. 43, atunci când o sucursala solicita sa adere la Fondul de compensare a investitorilor din România, pentru suplimentarea acoperirii creanţelor, Fondul va stabili împreună cu schema de compensare a investitorilor corespondenta din statul membru de origine, reguli şi proceduri corespunzătoare pentru plata compensatiei investitorilor de la sucursala respectiva. … (2) La intocmirea procedurilor şi condiţiilor de aderare ale sucursalei menţionate la alin. (1), se va ţine seama de urmatoarele principii: … a) Fondul de compensare a investitorilor din România va pastra dreptul deplin sa impuna, obiectivele şi regulile generale aplicabile membrilor săi; va putea să solicite sucursalei furnizarea de date relevante şi este indreptatit sa verifice asemenea informaţii la autorităţile competente din statul membru de origine al sucursalei; … b) Fondul va satisface pretentiile de compensare ale investitorilor după ce a fost informat de autorităţile competente din statul membru de origine al sucursalei despre constatarea sau hotărârea judecătorească prevăzute la art. 47 alin. 1 din Legea nr. 297 privind piaţa de capital. Inaintea platii compensatiei suplimentare reglementate, Fondul verifica dacă investitorul indeplineste condiţiile pentru plata acesteia, în conformitate cu propriile standarde şi proceduri; … c) Fondul de compensare a investitorilor din România şi schema de compensare a investitorilor corespondenta din statul membru de origine vor coopera şi vor schimba informaţii pentru a se asigura ca investitorii vor primi compensatii la timp şi în sume corect calculate. Cele doua scheme de compensare vor conveni cum, în cazul existentei unei contestatii care poate da nastere la compensare în baza oricareia din cele doua scheme, aceasta va afecta compensatia plătită investitorului de fiecare schema; … d) Fondul este indreptatit să solicite sucursalelor intermediarilor din statele membre, plata unor contribuţii pentru acoperirea suplimentara finanţată de către Fond. Raspunderea Fondului va fi, în toate cazurile, limitata la acoperirea suplimentara pe care s-a angajat sa o compenseze peste acoperirea oferita de către schema de compensare din statul membru de origine. … +
Articolul 45(1) Dacă o sucursala a unui intermediar dintr-un stat membru care şi-a exercitat opţiunea de a deveni membru conform prevederilor art. 43 nu-şi indeplineste oblibaţiile ce îi revin în calitate de membru al Fondului, autorităţile competente din statul membru de origine care i-au emis autorizatia de functionare, vor fi notificate de către C.N.V.M. şi, în cooperare cu Fondul, vor lua toate masurile necesare pentru a asigura ca sucursala respectiva îşi va îndeplini oblibaţiile menţionate. … (2) Dacă respectivele măsuri nu au ca rezultat indeplinirea obligaţiilor la care se face referire în acest articol, după o perioadă corespunzătoare de preaviz care nu poate fi mai mica de 12 luni, Fondul va informa C.N.V.M. şi autoritatea competentă din statul membru de origine şi va exclude sucursala dintre membri săi. … (3) Fondul va asigura şi după data excluderii sucursalei menţionate la alin. (2) plata compensatiilor pentru serviciile de investitii financiare prestate de respectiva sucursala înainte de data excluderii acesteia. … (4) Excluderea sucursalei va fi publicata pe site-ul Fondului şi al instituţiilor pieţei de capital astfel încât investitorii să fie informati cu privire la acest fapt şi cu privire la data de la care inceteaza acoperirea suplimentara. … +
Capitolul VISancţiuni +
Articolul 46Incalcarea dispoziţiilor prezentului regulament şi a procedurilor Fondului aprobate de C.N.V.M. se sancţionează în conformitate cu prevederile Legii nr. 297/2004 privind piaţa de capital. +
Articolul 47(1) În situaţia în care membrii Fondului şi/sau oricare dintre administratorii ori conducătorii, directorii sau reprezentantii controlului intern ai acestora se fac vinovati de: … a) incalcarea reglementarilor aplicabile Fondului; … b) nerespectarea prevederilor cu privire la termenele şi forma de raportare ce trebuie transmisa Fondului; … c) nerespectarea prevederilor privind oblibaţiile de plată a contribuţiilor, C.N.V.M., la sesizarea Fondului sau din oficiu, poate aplica urmatoarele sancţiuni: … 1. avertisment scris;2. amenda aplicata membrilor sau administratorilor, conducătorilor, directorilor şi/sau reprezentantilor controlului intern, în limitele stabilite de Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital;3. limitarea operaţiunilor membrului în sensul retragerii dreptului acestuia de a presta servicii de investitii financiare în numele şi pe contul clientilor;4. suspendarea sau retragerea autorizatiei membrului.(2) În cazul în care membrii Fondului sunt institutii de credit şi intermediari dintr-un stat membru, C.N.V.M. va notifica BNR, respectiv autoritatea competentă din statul de origine în vederea aplicarii sanctiunilor prevăzute la alin. (1). … +
Articolul 48(1) Folosirea resurselor financiare aflate la dispoziţia Fondului în alte scopuri decat cele prevăzute de lege sau plasarea acestora în alte active decat cele menţionate expres în prezentul regulament, atrage după sine sanctionarea persoanelor responsabile, cu: … a) amenda contraventionala, stabilita în conformitate cu prevederile art. 276 din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital; … b) interzicerea temporara sau definitivă a exercitarii oricarei activităţi în cadrul pieţei de capital. … (2) În cazul sustragerii resurselor financiare aflate la dispoziţia Fondului, C.N.V.M. va solicita instanţelor competente începerea urmarii penale a persoanelor responsabile. … +
Capitolul VIIDispozitii tranzitorii şi finale +
Articolul 49(1) Sucursalele intermediarilor având sediul social în statele membre, care pot presta servicii de investitii financiare în România în baza unui acord de reciprocitate, vor participa la constituirea resurselor financiare ale Fondului până la data aderarii României la Uniunea Europeana. … (2 )Sucursalele intermediarilor având sediul social în România care vor presta servicii de investitii financiare într-un stat membru până la data aderarii României la Uniunea Europeana, în baza unui acord de reciprocitate, au obligaţia să se inregistreze ca membre ale schemei de compensare din statul membru respectiv. +
Articolul 50În aplicarea art. 45 alin. (2) din Legea nr. 297/2004 privind piaţa de capital, constituirea S.C. Fondul de compensare a investitorilor S.A. va avea loc în termen de maximum 90 de zile de la intrarea în vigoare a prezentului regulament. +
Articolul 51(1) Intermediarii şi societăţile de administrare a investitiilor prevăzuţi la art. 21 alin. (1) sunt obligati la plata contributiei initiale în termen de 60 de zile de la data autorizarii Fondului. … (2) La expirarea termenului prevăzut la alin. (1), Fondul va remite C.N.V.M. un raport privind colectarea contribuţiilor şi plasamentele efectuate. … (3) Membrii Fondului au obligaţia să se incadreze în prevederile Cap. IV în termen de maximum 90 de zile de la data infiintarii Fondului. … +
Articolul 52(1) Prezentul regulament intră în vigoare la data publicarii sale şi a ordinului de aprobare în Monitorul Oficial al României, Partea I şi va fi publicat în Buletinul Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare şi pe site-ul acesteia (www.cnvmr.ro). … (2) La data intrarii în vigoare a prezentului regulament se abroga Regulamentul C.N.V.M. nr. 8/2004 privind autorizarea, organizarea şi functionarea Fondului de compensare a investitorilor şi Regulamentul C.N.V.M. nr. 18/2005 privind modificarea Regulamentului C.N.V.M. nr. 8/2004 privind autorizarea, organizarea şi functionarea Fondului de compensare a investitorilor. … –––
