între România (ca imprumutat), Banca Naţionala a României (ca reprezentant al Imprumutatului) şi Comunitatea Economica Europeana (ca Imprumutator)
Comunitatea Economica Europeana, denumita în cele ce urmeaza "C.E.E." sau "Imprumutatorul", reprezentata prin Comisia Comunitatilor Europene, denumita în cele ce urmeaza "comisia", în numele careia acţionează domnii Henning Christophersen, vicepresedinte al comisiei, şi Turico Cioffi, director general, şi România, denumita în cele ce urmeaza "Imprumutatul", reprezentata prin domnul George Danielescu, ministrul economiei şi finanţelor, şi Banca Naţionala a României, actionind ca reprezentant al Imprumutatului, denumita în cele ce urmeaza "agent", reprezentata prin domnul Mugur Isarescu, guvernator, avînd în vedere ca Guvernul României a solicitat C.E.E. un împrumut pe termen mediu,Consiliul Comunitatilor Europene, denumit în cele ce urmeaza "consiliul", prin Decizia din 22 iulie 1991 de asistenţa financiară pe termen mediu pentru România, a hotarit sa răspundă acestei cereri şi sa acorde Imprumutatului un împrumut în suma maxima de 375 milioane ECU, pe o durată maxima de 7 ani, administrat de comisie în deplina consultare cu Comisia Monetara, în concordanta cu toate aranjamentele incheiate între Fondul Monetar International (F.M.I.) şi România.Avînd în vedere ca consiliul a autorizat comisia sa negocieze cu autorităţile române, după consultarea cu Comitetul Monetar, condiţiile de politica economica ale imprumutului,avînd în vedere ca comisia a consultat Comitetul Monetar în legătură cu condiţiile imprumutului,avînd în vedere ca autorităţile române şi-au luat angajamentul sa implementeze un program convenit cu comisia, printr-un Memorandum de înţelegere anexat la prezentul acord de împrumut ("acordul"),avînd în vedere ca consiliul a hotarit ca împrumutul să fie pus la dispoziţia imprumutatului în doua transe,avînd în vedere ca, în ce priveste prima transa, comisia este autorizata să se imprumute în numele C.E.E. cu resursele necesare în vederea imprumutarii lor României, imediat ce se va incheia un aranjament stand-by între Imprumutat şi F.M.I.,avînd în vedere ca un astfel de aranjament a fost incheiat între F.M.I. şi Imprumutat la 11 aprilie 1991,avînd în vedere ca comisia, în implementarea primei transe, va lansa în numele C.E.E., după consultarea cu Comitetul Monetar, o emisiune publică de obligaţiuni în suma de 190 milioane ECU, a carei valoare va fi pusa la dispoziţia agentului,avînd în vedere ca o copie a contractelor referitoare la emisiunea de obligaţiuni preconizata, inclusiv un SWAP posibil, denumite în cele ce urmeaza "contractele de împrumut", va fi anexata la acest acord şi va constitui parte integrantă a acestui acord,a convenit cele ce urmeaza: +
Articolul 1Cuantumul imprumutuluiImprumutatorul se obliga sa acorde Imprumutatului un împrumut în suma maxima de 375 milioane ECU, în doua transe, în conformitate cu termenii definiti în decizia consiliului, cu privire la asistenţa financiară pe termen mediu acordată României, din 22 iulie 1991, iar Imprumutatul accepta aceasta obligaţie. Prima transa în suma de 190 milioane ECU ("împrumutul") este acordată prin prezentul acord, a carei suma neta este definita în articolul 2 din acesta. +
Articolul 2Rezultate nete, trageri şi condiţii precedente1. Suma neta a imprumutului va fi egala cu suma neta a emisiunii publice de obligaţiuni, efectuata de C.E.E., mai puţin suma totala a comisioanelor şi costurilor legate de emisiunea de obligaţiuni mentionata şi de pregătirea acestei emisiuni de obligaţiuni şi a imprumutului;2. Suma neta a imprumutului definit în paragraful anterior va fi transferata pe data platii emisiunii sau obligaţiuni (data platii obligatiunilor): (1) în contul ECU al Băncii Reglementelor Internationale (B.R.I.) la Banca Europeana de Investitii, dacă B.R.I. şi Kreditanstalt fur Wiederaufbau (K.F.W.) au acordat cele doua imprumuturi-punte paralele (denumite împreună "împrumut-punte") României în avans faţă de împrumut pentru o sumă egala cu: a) suma nominala datorata pentru împrumut-punte, plus b), suma dobinzii datorate pentru acest împrumut-punte la data platii obligatiunilor, această sumă va fi plătită în conformitate cu a) şi b) şi nu va depăşi în nici un caz suma neta a imprumutului.(2) O suma egala cu suma neta, mai puţin suma de la punctul (1), dacă ea exista, va fi transferata în contul agentului la Banca Reglementelor Internationale. … 3. Transferul sumei nete către imprumutat va fi supus:(i) comisiei, după ce a primit cu cel puţin 2 zile lucratoare luxemburgheze anterior datei platii obligatiunilor, doua avize juridice date de: a) ministrul justiţiei României, domnul Mircea Ionescu-Quintus; şi b) consilierul juridic român al Imprumutatorului; domnul Ion Nestor, avocat.Aceste avize juridice vor fi datate nu mai devreme de data intrarii în vigoare a acordului, asa după cum se defineste în articolul 10, dar nu mai tirziu de 2 zile lucratoare luxemburgheze, înainte de data platii obligatiunilor se vor declara ca, în conformitate cu legile, reglementarile şi deciziile obligatorii din punct de vedere juridic ce se aplică în prezent prin executarea acordului de către ministrul economiei şi finanţelor, domnul George Danielescu, Imprumutatorul este angajat în mod valabil şi irevocabil să-şi indeplineasca oblibaţiile prevăzute în acest acord. Imprumutatul şi agentul se angajează sa informeze imediat pe Imprumutator dacă între data avizelor juridice şi data platii obligatiunilor a intervenit un eveniment care ar face incorecta orice afirmatie continuta în avizele juridice;(îi) semnarii contractelor de împrumut între C.E.E., pe de o parte, şi un sindicat de bănci, pe de altă parte, cu cel puţin 2 zile lucratoare înainte de data platii obligatiunilor şi primirii de către C.E.E. a sumei nete a obligatiunilor de la sindicatul de bănci mentionat la data platii obligatiunilor.(iii) Nici o modificare materiala nefavorabila sa nu intervina de la data acordului, care, după parerea Imprumutatorului, după consultarea cu Imprumutatul, ar putea sa prejudicieze material abilitatea Imprumutatului de a-şi îndeplini oblibaţiile de plată potrivit acordului, adica serviciul imprumutului şi rambursarea imprumutului la scadenta stabilita. +
Articolul 3Dobinzi1. Rata dobinzii la împrumut şi datele obligatorii de plată a dobinzii vor fi aceleasi cu cele stabilite în articolele corespunzătoare ale contractelor de împrumut.2. Dacă suma neta a imprumutului nu poate fi transferata la data de plată a obligatiunilor pentru orice motive altele decit cele menţionate la articolul 2 paragraful 3 (2), Imprumutatorul va plasa această sumă la cea mai buna rata obtenabila de pe piaţa pentru depozite la termen. Dobinda primita la Imprumutator asupra acestor depozite va fi dedusa din prima plata de dobinda datorata la plata de Imprumutat.3. În cazul platii intirziate a oricarei sume datorate şi platibile de către Imprumutat, dobinda la asemenea suma va fi calculată asa cum este determinata în articolele corespunzătoare ale contractelor de împrumut.În plus, Imprumutatul se angajează sa despagubeasca pe imprumutator pentru toate costurile şi cheltuielile suportate de Imprumutator ca urmare a unei încălcări a oricarei obligaţii din acord de către Imprumutat. +
Articolul 4RambursareaImprumutatul va rambursa suma principala a imprumutului de 190 milioane ECU la data şi în condiţiile determinate în contractele de împrumut şi în special în articolul "Rascumparare şi cumparare" din "Circulara de oferta" şi în condiţiile specifice ale obligatiunilor. +
Articolul 5Plati1. Toate plăţile ce vor fi efectuate de imprumutat vor fi scutite de orice impozite, comisioane şi alte scazaminte.2. Imprumutatul declara ca acordul nu este supus nici unui impozit sau altei impuneri în România.3. Plăţile vor fi facute de către imprumutat în ECU, în contul de ECU al imprumutatorului la Kreditbank – S.A. Luxemburg, numărul 52.319440.65, sau în alt cont pe care Imprumutatorul îl va notifica în scris Imprumutatului cu cel puţin 15 zile înainte de data scadenta.4. Imprumutatul este de acord sa plateasca toate costurile şi cheltuielile suportate de Imprumutator pentru pregătirea imprumutului şi a emisiunii de obligaţiuni corespunzătoare, contractele de împrumut şi alte angajamente luate de Imprumutator în legătură cu emisiunea de obligaţiuni şi pe durata de valabilitate a obligatiunilor. Aceste costuri ce vor fi suportate de imprumutat includ costurile legale şi de circulatie şi comisioanele legate de serviciul financiar al obligatiunii şi impozitele şi taxele de înregistrare, dacă exista.Sumele mai sus menţionate vor fi platite de imprumutat la primirea documentelor justificative la aceeasi scadenta şi în aceleasi condiţii în care sînt suportate de Imprumutator. +
Articolul 6Cazuri de dificultate şi rambursari anticipate1. Imprumutatorul, prin notificare scrisa către Imprumutat, poate să declare suma principala a imprumutului imediat datorata şi platibila împreună cu dobinda acumulata, dacă:a) Imprumutatul nu-şi va îndeplini la scadentele stabilite orice plata a sumei principale sau a dobinzii în legătură cu împrumutul şi aceasta neindeplinire nu va fi remediata prin plata acestora în limita a 2 zile lucratoare după notificarea scrisa facuta de Imprumutator Imprumutatului; sau … b) imprumutatul nu-şi va îndeplini oblibaţiile în efectuarea oricarei obligaţiuni conform acordului şi aceasta deficienta va continua pe o perioadă de 30 de zile după ce notificarea scrisa va fi fost facuta Imprumutatului de către Imprumutator; … c) exista declaratie de neplata în cadrul oricărui împrumut extern datorat de România, ca rezultat al interventiei unei situaţii de dificultate, asa cum este definita în orice instrument care guverneaza sau evidentiaza o asemenea îndatorare, sau orice asemenea îndatorare externa nu este plătită la scadenta stabilita, sau exista o deficienta a României în plata datorata în cadrul unei garantii a unei datorii externe; sau … d) pentru orice motiv, oblibaţiile României potrivit Acordului de împrumut nu vor fi sau nu vor inceta să fie obligatorii sau aplicabile din partea României, sau România va sustine ca oblibaţiile sale menţionate nu sînt obligatorii sau aplicabile faţă de România; sau … e) România va fi complet incapabila să-şi plateasca datoriile externe care vin la scadenta sau va incheia un aranjament sau o combinaţie cu sau în beneficiul creditorilor săi externi sau va declara sau impune un moratoriu asupra platii datoriei externe sau al garantiei asumate de aceasta. … Pentru lamurirea celor de mai sus "îndatorare externa" semnifica orice îndatorare care este, fie:(i) denominata intr-o valuta alta decit valuta României sau(îi) survenita în orice alta valuta, în afara României.2. Dacă C.E.E. este obligata, în legătură cu prevederile corespunzătoare din contractele de împrumut, sa restituie suma existenta pentru un motiv care nu a fost sau nu este sub controlul C.E.E., atunci suma principala împreună cu dobinzile acumulate vor fi datorate în aceleasi condiţii determinate în termenii şi condiţiile contractelor de împrumut.3. În situaţia unei incheieri înainte de termen a SWAP-ului, dacă este cazul, Imprumutatul va asigura serviciul datoriei părţii corespunzătoare ratei fixe a obligatiunii emise.4. Imprumutatorul poate, dar nu este obligat, sa exercite drepturile potrivit acestui articol şi poate, de asemenea, sa-l exercite numai parţial, fără a prejudicia exercitarea viitoare a unor asemenea drepturi.5. Imprumutatul va rambursa toate costurile şi cheltuielile ocazionate C.E.E. drept consecinţa a platii anticipate a imprumutului. +
Articolul 7NotificariOrice notificare în legătură cu acest acord va fi valabila dacă este expediata către:pentru C.E.E.:Comisia Comunitatilor Europene Directoratul general: "Credit andInvestment"Centre A. WagnerP.O. Box 1907L-2920 Luxemburgpentru România:Ministerul Economiei şi FinanţelorDirectia relatiilor financiare cu organismele internationale şiguvernamentalestr. Doamnei nr. 8Bucureşti, Româniapentru agent:Banca Naţionala a RomânieiDepartamentul internationalstr. Lipscani nr. 25Bucureşti, România.Notificarile vor fi facute prin posta înregistrată. În caz de urgenta, ele pot fi facute prin fax sau telex şi confirmate potrivit celor de mai sus. Notificarile devin efective la primirea scrisorii, a telexului sau a faxului. +
Articolul 8Diverse1. În cazul cînd vreo prevedere a acordului, pentru orice motiv, nu este legala sau obligatoriu legala, celelalte prevederi nu vor fi afectate.2. Preambulul şi anexele la acest acord, adica: "Acordul de subscriptie", "Acordul în legătură cu agentia fiscala", "Circulara de oferta" şi "Acordurile de SWAP", dacă exista, formeaza parte integrantă a acordului. Titlurile articolelor acordului sînt numai de convenienta.3. Acest acord are drept scop sa puna la dispoziţia Imprumutatului rezultatele obligatiunilor remise de C.E.E. în acest scop. Drept consecinţa, Imprumutatul şi C.E.E. accepta ca drepturile şi oblibaţiile lor, dacă nu este altfel prevăzut în acord, sînt, în cel mai larg sens posibil, definite şi interpretate prin referinţa la documentele corespunzătoare ale imprumutului. În special termenii din contractele de împrumut cu privire la ECU, care este valuta emisiunii de obligaţiuni şi a imprumutului, vor fi aplicabili acestui acord. +
Articolul 9Legea care guverneaza împrumutul şi jurisdictiaAcordul este guvernat de şi va fi aplicat în conformitate cu legea franceza. Orice litigiu referitor la acordul dintre Imprumutat şi Imprumutator va fi supus, potrivit articolului 181 din Tratatul de înfiinţare a Comunităţii Economice Europene, jurisdictiei neexclusive a Curtii de Justiţie a Comunitatilor Europene ("Curtea de justiţie"). Imprumutatorul va fi liber să-şi sustina drepturile împotriva Imprumutatului şi la Curtile de justiţie din România şi prin aceasta renunta irevocabil şi neconditionat, în ceea ce-l priveste sau proprietatea şi activele sale, la orice imunitate la care este sau ar putea fi indreptatit, privind jurisdictia şi execuţia referitoare la orice actiune sau procedura adusa în faţa Curtii de justiţie sau a Curtilor din România, în ceea ce priveste acordul. +
Articolul 10Intrarea în vigoareAcordul va intra în vigoare la data la care Imprumutatorul a primit notificarea Imprumutatului ca cerinţele constitutionale ale acordului au fost indeplinite.Bruxelles, 28 noiembrie 1991MEMORANDUM 28/11/1991
